论文研究 对冲基金指数的表现特征

该研究的重点是详细说明过去各种策略特定或综合对冲基金指数的表现。 该研究分析了不同对冲基金的回报（每月）。 该研究选择了针对DJIA（道琼斯工业平均指数）和瑞士信贷对冲基金指数的对冲基金指数的热门类别。 数据取自1994年1月至2018年12月，取材于瑞士信贷对冲基金数据库。 该研究发现，大多数对冲基金指数见证了随着时间的推移收益下降，并且大多数对冲基金在传统资产类别方面没有提供额外的多元化收益。 在风险调整的基础上，大多数对冲基金指数的表现都优于整个股票市场，各种对冲基金策略的风险调整后的表现不会因使用不同的风险调整后的方法而发生重大变化。 与Atil，Bali和Demirtas [1] [